论文网
关于金融市场论文范文检索,与小额信贷的合理利率相关论文摘要
本论文是一篇关于金融市场论文摘要,关于小额信贷的合理利率相关学士学位论文范文。免费优秀的关于金融市场及农村金融及小额方面论文范文资料,适合金融市场论文写作的大学硕士及本科毕业论文开题报告范文和学术职称论文参考文献下载。
#30340;信号与工具.在完全自由化的金融市场中,利率由资金市场的供求关系决定,它不仅反映实际市场的供求状况,还反映市场对未来的预期,利率的变化调整着市场资金的供求关系.在我国利率尚未完全市场化,其作用与影响也不像完善的金融市场体系那样明显.但扭曲的市场始终是市场,利率作为价格信号对小额信贷活动的规模、形式与作用的影响,在过去的研究与舆论中,往往被低估了.农户的金融行为实际上对利率非常敏感,这一事实对我们在小额信贷的利率政策制定方面,有着重要的参考意义.我国农村发展到今天,劳动力逐步摆脱了土地的束缚,就业结构发生了深刻的变化,流动性非常高,第二和第三产业的常年高速发展,为流出的劳动力提供了大量的就业机会和逐步合理的工资水平,劳动力的价格日益提高.这和一些处于发展初期,劳动力大量剩余的国家是极为不同的.制定过高的利率,不仅对农户的帮助非常有限,而且容易导致逆向选择,给小额信贷机构本身带来很大风险.
我国小额信贷机构近二十年来发展缓慢,可能也与此有很大关系.利率过低,则往往不能覆盖小额贷款机构本身的成本,而利率过高则会超出农户的负担水平,也很难扩大业务.我们认为,信息不对称问题是信贷活动最根本的矛盾所在,小额信贷组织的核心竞争力正在于信息优势,在于对本地客户的熟悉和了解.尽管我们论证了小额信贷客户对利率的平均承受水平应与普通信贷相差不远,但不同客户群体对利率的承受能力有着显著的差异,而向不同客户提供差异性的金融产品,应是小额信贷组织生存和盈利的关键.
总体来说,当前农村的发展需要更多的资金支持,农村的金融供给在总体上有很大缺口,但是以利率为代表的金融供给的成本,将是影响农户金融行为最重要的指导因素.小额信贷利率的市场化应该是供需双方多次博弈而达到平衡的过程,在这个开放的博弈过程中,包括小额信贷机构在内的农村金融机构都可以逐渐地成熟起来,政策指定者应着力于为这一过程创造相对公平和宽松的环境,而不宜直接对利率等市场指标直接干涉.由于低收入人口的金融需求是极为多样化的,小额信贷的项目的形式、制度也必然应该多样化,形成一个有层次,规模足够的小额信贷体系.在利率之外,增加金融服务种类,降低贷款的制度困难,开展有利于分担风险的担保机构等等也将是农村金融发展的重要方向.
参考文献:
[1]刘文璞:《小额信贷的利率政策》,中国社科院农村发展研究所
[2]Adams,D.W.1984:“AretheArgueentsforCheapAgriculturalCreditSound”inAdams,GrahamandVonPischke,eds,UnderstandingRuralDevelopmetnwithCheapCredit.Boulder,Colo:WestviewPress.
[3]国务院发展研究中心课题组:《2749个村庄调查》,《农村金融研究》2007年8月
[4]王卓:《农村小额信贷利率及其需求弹性》,《中国农村经济》2007年6月
[5]张改清、陈凯:《中国小额信贷的利率探析》,《商业研究》2003年第16期
[6]杜晓山等(主编):《中国小额信贷十年》,社会科学文献出版社,2005年
[7]茅于轼:《兴办小额贷款的几点经验》,《农村金融研究》2006年第2期
[8]杨家才:《农户小额信用贷款实证研究》,《金融研究》2003年第3期
(作者单位:中央财经大学中国公共财政与政策研究院)
关于金融市场论文范文检索,与小额信贷的合理利率相关论文摘要参考文献资料：